美国后悔降息了?大打出手,跟中国全面“抢钱”

作者| 猫哥

来源| 大猫财经Pro

美国后悔降息了吗?

很多人肯定后悔了,比如前财长就说9月降息50个基点是一个错误,是愚蠢的行为。

按他的意思美国不降息,也能软着陆。

919美联储降息之后,都知道中国会推出一些刺激政策,毕竟这个出政策的窗口期从2月份等到6月份,又等到了9月份,而且美国很配合,降息不止25个基点,而是50个基点。

924、926,中国持续推出超级政策大礼包,降准降息,降低存量房房贷,8000亿资金驰援股市,相比如房地产,股市的起飞迅速且爆裂。

1999年的牛市,2007年的牛市,大盘拉升20%也都要用一个月的时间,这一次呢,四五天就完成了,做空的、踏空的,都疯了,外资掀起了中国资产的热潮,紧急筹钱,不顾一切的买入。

但A股没涨几天迎来小长假,资金转战香港,国庆期间香港暴力拉升,半导体板块翻倍,个别股票一天干出7倍涨幅,所有的资金都在狂欢,情绪代替思考,基本面不如资金面。

热钱的流向很像大坝里的水,只要出现一个大口子,很快就会变得不可阻挡,这一切肯定是超过华尔街预期的。

他们肯定是想堵住这个口子的,不希望热钱拉高中国资产的价格,恨不得中国立刻陷入通缩。

怎么操作呢?

10月4号,美国发布了9月的非农数据,这个非农数据是啥呢?就是非农业人口的就业人数、就业率和失业率,反映就业情况的好坏。

9月的这个非农数据咋样呢?非常震撼,不是小好,而是大好。

美国后悔降息了?大打出手,跟中国全面“抢钱”

本来市场估计新增就业15万人,数据显示新增25.4万人,这个数据咋说呢?

就三种可能呗:

1、华尔街的专家很蠢,你们专门干这个的,差3个点5个点正常,一差就是70%有点离谱了;

2、数据造假;

3、专家很蠢,但可能差了30%,但数据也造假了,所以显示出来就差了70%。

其实,美国数据很多也是按需制定的,不合需求他们就修正数据,而且经常30%、40%的修正。

这个信号一发出来,热钱就得掂量一下了,到底去哪边更能挣钱。而且东边涨得太急了,身体再好你也不能这么持续高潮啊,都知道迟早要回调。

为了方便,下面的时间都统一是北京时间了。

10月8日的白天,港股暴跌9%,大把外资获利止盈。

10月9日的凌晨,交易的最后半小时,65亿美金开始狂砸中国的核心资产,中国核心资产在美国也是能买到的,主要就是通过两个ETF:

  • 一个是FXI,它跟的是富时中国A50指数,背后是中国最强的50家上市公司;
  • 还有一个是CHAU,它是自带两倍半杠杆的ETF,跟的是沪深300指数。

当时,FXI大跌了9.16%,CHAU跌了26.5%,而且砸盘非常狠,当时CHAU净资产价格28左右,他们在19.4左右交易,FXI净资产价格36.4左右,他们在32.4左右交易。

相当于,他们用自己手里的钱,直接给中国资产定了个超低价。

这对A股的影响就很大了,特别是富时中国A50指数,指标意义显著,外资都要看的,外资的操作也会影响国内的资金。

所以这个砸盘配合庞大的获利盘止盈的情绪,在A股开盘前画出了大跳水的走势图。

其实你看看10月9号A股大盘的走势,就知道这里面攻守都很激烈,最后A股跌了6.6%。

10月9日晚上的美股,FXI和CHAU也是继续被砸,CHAU大跌13%,10月10日的A股,多空缠斗更为激烈,指数波动150点,分歧加剧。

外资这一番动作,其实就是从中国的这一轮暴涨中抢钱,波动越大他们越有利。

而10月10日的晚上,美国公开了CPI的数据。

这个数据也是全线超预期,而且恰恰好超过。

美国9月CPI同比上涨2.4%,较前值2.5%有所放缓,但超出预期值2.3%;

9月核心CPI(剔除波动较大的食品和能源成本)同比上涨3.3%,超出之前的3.2%,也比市场预期高了0.2%。

美国后悔降息了?大打出手,跟中国全面“抢钱”

美联储降息的锚更多是瞄着CPI数据,一旦数据高于市场预期,就一定会扭转当下市场对未来继续降息的预期。

那现在是什么情况呢?

9月末的时候,美国讨论的是11月份降50个基点还是25个基点,而现在,他们讨论的是降25个基点还是不降息。

如果美国叫停了降息的节奏,对于还有分歧的大A来说,不是好事。

而且配合宏观降息政策的讨论,美股又开始强力推行AI的概念,试图把资金拉回科技七姐妹的轨道,进一步打压东大。

在我们的小长假期间,AI的大龙头英伟达悄悄涨了17%,而且有了新的AI叙事的新故事——推理算力需求增长

他们还在纽约搞了为期三天的AI路演,黄仁勋和CFO等高管全员出席,强调AI未来还有实质性的增长。

所以总结一下,美国大概是兵分三路,一路资金在中国的大涨行情里捞钱,第二路在宏观上给美国降息踩了刹车,第三路就是推高AI的想象力,让更多资金进入纳斯达克,跟中国抢钱。

我们的对策肯定就是不遗余力的拉高中国资产,先从政策开始,给市场注入信心。

降准降息如果以前还常常出现,那么专门用于股市的各种便利政策是前所未有的,为什么选择股市呢?

因为实体和房地产需要的时间更长,股市的拉动效应是非常明显的。

8000亿驰援股市的资金还没怎么入市,现在市场最关注的就是10月12日的财政部发布会,焦点就是超长期特别国债的规模,这对刺激实体经济更直接有效。

还有可期待的就是10月19日,村长将会参加一个论坛,具体的也会讲讲股市。

美国后悔降息了?大打出手,跟中国全面“抢钱”

总的感觉是,我们希望一个慢牛行情,让股市、楼市、实体都逐渐走出来,但之前涨得太急太猛,在2015年牛市变股灾的过程里,我们已经有了不少的教训,这一次,显然不会重蹈覆辙。

当然,有些玄学也可说说,跟人类的七年之痒差不多的周期,金融市场也经常走出类似的曲线,1999年519启动的牛市,2007年的牛市,2015年上半年更为疯狂的牛市,基本都是8年的周期,2024年才来的牛市,已经拖延了,希望该来的还是来吧。