随着公募三季报披露完毕，备受市场关注的宽基ETF最新规模及重仓情况也浮出水面。季报数据显示，截至三季度末，华泰柏瑞沪深300ETF以接近4000亿元的规模领先一众ETF，环比增长更超80%。同期，还有多只规模靠前的宽基ETF环比增长超50%。在规模大涨的同时，4只沪深300ETF延续2024年一、二季度的态势，再获“国家队”资金增持合计超850亿份。有业内人士预计，后续若市场不出现非理性上涨走势，维持在当前位置附近，宽基ETF仍有机会持续获得“国家队”资金青睐。
多只规模环比增超50%
宽基ETF最新规模排名出炉。Wind数据显示，截至三季度末，华泰柏瑞沪深300ETF仍以高达3980.19亿元的基金规模领先一众宽基ETF，环比增长87.64%。易方达沪深300ETF、华夏沪深300ETF则分别以2645.96亿元、1672.02亿元的规模紧随其后，环比分别增长87.8%、68.12%。
值得一提的是，三季度期间，华泰柏瑞沪深300ETF的规模先后突破3000亿元、4000亿元关口，成为市场上首只规模突破3000亿元、4000亿元的ETF。同期，易方达沪深300ETF也成为继华泰柏瑞沪深300ETF后，全市场第二只规模突破2000亿元的ETF。截至三季度末，规模超千亿的宽基ETF还有嘉实沪深300ETF、华夏上证50ETF、南方中证500ETF，分别为1658.33亿元、1650.91亿元、1241.76亿元，环比分别增长58.03%、45.74%、67.55%。
另据媒体报道，10月27日，上交所副总经理王红公开表示，2024年前三季度，境内ETF市场总规模突破3万亿元大关，距离2万亿元大关仅过去9个月。同时，前三季度，沪市宽基ETF资金净流入7006亿元，产品共计140只，规模合计1.6万亿元，占沪市股票ETF规模的77%。
在紧密跟踪指数的基础上，截至三季度末，华泰柏瑞沪深300ETF、易方达沪深300ETF、华夏沪深300ETF的前十大重仓股均包含贵州茅台、宁德时代、中国平安、招商银行、美的集团、长江电力、五粮液、紫金矿业、比亚迪、兴业银行。
整体而言，截至三季度末，被公募基金重仓持股总市值排名前三的个股依次为贵州茅台、宁德时代、中国平安，持股总市值分别为1618.4亿元、1616亿元、696.01亿元。其中，华泰柏瑞沪深300ETF、易方达沪深300ETF均位列重仓上述3只个股最多的基金前三名。
回顾三季度市场表现，易方达沪深300ETF的基金经理余海燕、庞亚平在季报中指出，沪深300指数作为A股市场最具有代表性的大盘蓝筹指数，聚集A股最核心的权益资产，涵盖了各行业龙头，指数表现与中国宏观经济周期以及各行业龙头上市公司整体盈利状况息息相关，与A股大盘走势基本保持一致。三季度期间，指数中的非银金融、电力设备、食品饮料、银行、医药生物等行业的成份股涨幅居前，对沪深300指数收益贡献较大，而纺织服饰、轻工制造、石油石化、钢铁、建筑建材等行业的成份股表现落后，拖累了指数表现。
“国家队”再度出手扫货
宽基ETF规模大涨的背后，与“国家队”持续出手不无关系。继2024年一、二季度接连获中央汇金投资有限责任公司（以下简称“中央汇金”）增持后，上述宽基ETF在三季度再度获得“国家队”资金增持。
结合公募2024年中报及三季报数据来看，中央汇金虽未在三季度增持华泰柏瑞沪深300ETF、易方达沪深300ETF、华夏沪深300ETF，但中央汇金旗下全资子公司——中央汇金资产管理有限责任公司（以下简称“中央汇金资产”）在三季度均增持了上述3只基金。
三季报数据显示，在期初持有华泰柏瑞沪深300ETF合计7.28亿份的某机构投资者，在三季度期间增持该基金258.93亿份。中报数据显示，截至上半年末，中央汇金资产持有华泰柏瑞沪深300ETF合计7.28亿份，据此可以看出，此次增持华泰柏瑞沪深300ETF的机构投资者正是中央汇金资产。
按照上述方法推算，三季度期间，中央汇金资产还分别增持了易方达沪深300ETF、华夏沪深300ETF、嘉实沪深300ETF约386.37亿份、114.74亿份、94.84亿份。总体来看，中央汇金资产增持上述4只基金合计已超850亿份。
在财经评论员郭施亮看来，宽基ETF获得“国家队”资金的增持，反映出“国家队”资金对今年以来市场点位的认可，也表现对市场估值的肯定态度。“国家队”接连增持，一方面是考虑到护盘因素，另一方面也是增持抄底，向市场传递出稳定市场的信号，在“国家队”大举增持的背后，反映出市场的投资性价比较高，通过宽基ETF进行增持，更容易达到护盘的目的，也凭借宽基ETF较高的流动性，方便“国家队”资金的进出。后续，若市场不出现非理性上涨走势，在当前的位置附近，宽基ETF仍有机会获得“国家队”资金的增持，因为当前市场点位与估值依然具有性价比。
展望四季度，华泰柏瑞沪深300ETF的基金经理柳军在季报中表示，三季报业绩披露窗口期将是短期市场表现的影响主线之一，市场表现或将分化，可能更多呈现震荡行情，需关注投资节奏和结构化方向。中期来看，A股低位区域已现，投资者预期发生根本性的逆转，在“弱现实”后将更加关注“强预期”。在新一轮财政发力的周期下，大盘风格或将持续具有相对收益。
北京商报记者 李海媛
